【汽车人】蔚来为什么放弃上海建厂计划_车家号_发现车生活

对于蔚来，接下来的关键，在于特斯拉产能落地后的冲击。如果届时顶得住，再考虑扩充产能并不晚。比之更有优先的，是产品线的延伸。

文/《汽车人》黄耀鹏

3月6日，在北美上市的蔚来（NIO）盘后发布了未经审计的财报，宣布三个消息：产能爆发，交车超过11000辆；亏损93亿元，几乎达到营收的两倍；取消上海嘉定建厂计划，仍然继续采取江淮（JAC）代工模式。

政策的天鹅

其中亏损和产能爬坡暂时成功，早在舆论意料之中。惟独取消建厂计划，稍显意外。实际上，自从特斯拉去年初与上海签署建厂协议后，蔚来在上海的计划就已经凉了。只不过任何人都无法预见政策的变化。

去年12月18日，发改委发布了《汽车产业投资管理规定》。《规定》中将核准制改为备案制，同时将事实上的审批权限下放到省一级。此前各省新能源新建项目的“申报大战”再难重演，发改委也成功避开了最终仲裁者的吃力不讨好差事。

各省内部平衡，对众多尚未拿到资质上车的新能源企业来说，当然不是好消息。因为《规定》同时指出，新建新能源投资项目的省份，必须满足两个条件：一、上两年汽车产能利用率高于全行业平均水平；二、现有新建纯电动企业已建成，且年产量达到预定规模。

单看这两条，直接掐死后进者的路。首先，如果各省已经有新能源项目，2019年1月10日后新建产能之路被迅速收窄。只能等现有新能源产能成熟，才能放进来下一个。

上海既然已经签了特斯拉，蔚来就成了不幸的“下一个”。特斯拉产能何时才能达到预定的50万辆，2021年？2022年？如果特斯拉在华产能爆到这种程度，蔚来再来新建生产线，还有什么意义？

蔚来必须和上海说拜拜了。此处不留爷，中国大得很，另择栖息地不难。中西部各省，有不少没有摊上一家新能源新建项目。问题是，蔚来不急着要新产能了。

更好的选择

一方面，江淮不再是蔚来的短板。此前有人担心，对于蔚来高端的产品定位，作为代工厂的江淮，会不会影响客户选择。现在看，蔚来的订单没有受到影响。去年蔚来的瓶颈在于发愁如何快速攀升产能，消化订单。

另一方面，江淮对蔚来做出了产能放大保证。蔚来认为，在现有合肥江淮蔚来基地增加较少投资，就能增加更多产能，满足未来2-3年蔚来产品的产能需求。如果江淮能做出扩产保证，新建产能就不再是最优选择。

而且，新能源补贴持续下滑，今年1、2月份销量有所下滑。蔚来对ES8的未来产能预期有所下调，转而寄望于ES6扛大旗。单独建厂，有损江淮的扩张产能的信心，而且对蔚来自身偏紧的现金流构成进一步挤压。暂时搁置是合理的。

对手进逼

不管从产能、品牌知名度、资本能力、运营状况，还是产品力，蔚来都是目前新能源创业企业的领头羊。大多数蔚来的对手们，还处于量产前期，甚至PPT阶段。也正因为它所处的位置，特斯拉降价，蔚来首当其冲。

特斯拉在全球不惜采取价格攻势策略，中国区跟进，因为2018年它在中国的业绩惨不忍睹，全系销量可能不到1万辆（具体数字尚未公布），在中国营收只占全球的6.8%，和中国电动车销量125万辆（是第二名美国的6倍）大场面毫不相称。

特斯拉尚未最后确定，在上海首批投产的是Model 3还是Model Y，如果是后者，对蔚来即将上线的ES6构成威胁。毕竟，Model 3是轿车，而Model Y是紧凑型SUV。虽然ES6声称对位的是宝马X5，但蔚来的品牌力对上特斯拉，并无胜算。

现在，Model Y和ES6都尚未披露具体的参数、性能，实车也云里雾里，但如果ES6只是个头大，更重要的续航、服务品质不如对手的话，指望ES6放产能可能会遇到阻碍。毕竟ES8的产品定位注定了无法走量，蔚来很清楚。

在蔚来看来，真正的对手只有特斯拉，余不足虑。对创业企业来说，亏损绝对不是问题。特斯拉赔了10多年，影响它的江湖地位了吗？

服务是蔚来的投资重点

蔚来去年研发费用达到近40亿美元，而特斯拉同期只有14.6亿美元。不过，不能由此得出蔚来在研发投入上比特斯拉更积极，这是存量和增量的问题。特斯拉已经大规模投入了10多年，产品也卖了10多年，其三电系统受到市场和多种使用场景的双重考验。

而蔚来增强产品力的重点，则在于锤炼后市场服务和后台服务。依靠不对称作战策略，应对即将到来的特斯拉风暴。应该说，思路是正确的。作为市场新晋者，硬件控制水准在短时间超越对手，几无成功可能。惟有利用特斯拉中国服务水准一地鸡毛这一弱点，集中火力攻击。

在续航里程上，蔚来的换电模式和特斯拉的城际快充站，各有千秋，也各有自己的问题。在重点城市，蔚来有信心保有自己的服务优势。而特斯拉复制加州的高速充电服务，即便在国电的加持下，仍然需要巨量投入和漫长的时间。蔚来以时间换空间，力图抢占先机。

至于后台服务，蔚来发展智能助手（NOMI）和自动驾驶（NIOPilot），背后是AI技术的应用，特斯拉在自动驾驶应用上占据上风（在中国的免费服务刚刚结束），而蔚来的智能助手虽然遭到吐槽，这也是创业企业的通常策略，产品在退出后逐步成熟，依赖OTA方式升级，而且是有和无的问题（特斯拉不大重视车内互动产品）。