又到了年底，要准备展望明年的销量情况。10月新能源车销量44.68万台，其中纯电车型32.1万台、插电混动车型12.6万台。从周度数据来看，截止11月13日，累计销量420万台，如果按照后面大约7个周、每周12-14万台估算，2022年新能源车终端上险数据大致为504-518万台。

（备注：这个数据不含新能源汽车出口，也不含压库的车辆）

整个渗透率方面，今天我从价格段来分析一下2022年的突破和2023年的展望——

· 2022年，在10-15万和15-20万区间是有突破的。这里最明显的就是插电混动车型从每月5万多台上升到12-14万台，由于这个价位段覆盖10-15万、15-20万和20-25万三个主要市场，明年随着长安、哈弗、奇瑞和吉利四家企业去推，是有着很强的替代能力的。

· 10万元以下真的没看头了，随着主要企业开始聚焦于油车转混动增程，这块本来就是转移支付的，只有1到2家车企有意愿继续做下去。

· 25-35万元的“特斯拉区间”，明年会继续往下压，今年其实特斯拉表现一般般，等马斯克搞完推特回来主持大局。

· 35-50万元这个区间，确实有点像“南宋小朝廷”的感觉，在这个相对高毛利的市场可以维持住公司，但是后面没有开拓的增长率。

图1 2022年10月主要市场分价格段情况

图2 2022年10月渗透率分解

PART 1：竞争的残酷性

为什么目前渗透率卡在了30%，其实从逻辑上来看也很简单，目前中国乘用车最大的两块市场——10-15万元的31.90%和15-20万元的19.40%——目前被电池成本卡住了。燃油车从未来的3年来看是越来越难赚钱了，但是新能源汽车降本路径可不就是把电池做小点。

从大口径来看，HEV、PHEV和BEV的渗透率在几个价位段——

· 5万以下：95.33%

· 5-8万：43.13%

· 8-10万：6.33%

· 10-15万 ：23.28%

· 15-20万：30.81%

· 20-25万：39.27%

· 25-35万 ：41.48%

· 35-50万 ：26.29%

· 50-75万 ：20.05%

之前的增长，是通过A00级的便宜车拉上去的，2022年的电气化率确实各个价位段都在提高。但是走到后面，单靠纯电会很难，在20-35万市场都快有40%的渗透率了，接下来翻过这个坡就需要考虑地域和气候等不同的使用场景。在城市打完一波攻坚战，在东北、西北和中部区域，纯电冲不出去。

图3 不同价位段的渗透率

我个人的理解，今年增长的动力，还是来自于整个大市场的变迁（2023年将主攻的是10-15万的31.90%和15-20万的19.40%）。高渗透率的低价车，和较高渗透率的高价车，大盘子还是少。

图4 10月中国乘用车的分价格段情况

从纯电和插电混动车型来看，目前纯电动这一波由于被电池价格卡住，如果走低价大规模的路线，短期内还没办法毕其功于一役。在还没有掌握电池价格和电池上游情况下，车企全面纯电推广如果没有相应的过渡措施，会出现油车不赚钱、电车也亏的局面。

图5 纯电动和插电混动车型的比较

2022年，10万元以下的纯电动汽车市场已经内卷到了极致——10万以下的车型月度销售了10.27万台，实际只有五菱、长安和奇瑞过万台。我们不太能期待这个市场还能在国内干出啥名堂来。

图6 10万以下新能源车的车企推广

在十万元以下新能源车市场占比中，五菱近40%，长安17.6%，奇瑞13.8%，随着五菱的混动、长安的增程、奇瑞的插电推向市场，这块的销量诉求是大幅后退的。

图7 三家企业在不同价位段的市场

PART 2：比亚迪和新势力

比亚迪在2022年顺风顺水，这是我们看到比亚迪的15万元以下的BEV车型和10-25万PHEV车型的打法。对于长城、长安、吉利和奇瑞来说，去做10-25万PHEV的打法同样简单有效。所以大概率2023年是插电混动车型井喷的一年。而15万以下的BEV，可能只有像广汽这种自建电池厂的车企才能跟上。

合资企业的缺位，是接下来自主品牌把自己的油车升级到插电/增程的机会。

图8 三个价位段的主导

比亚迪目前的优势分析——

1）10-15万的BEV市场，因为把自己家电池的毛利压低，在这个领域的的Market share有65%。

2）10-25万的PHEV市场，比亚迪在细分市场的市占率：10-15万为92.96%；15-20万为75.07%；20-25万为88.76%。

这个问题的核心是，这种优势是否能被其他车企赶上来？

图9 比亚迪目前每个月的车型价格分布

图10 比亚迪的价格带

图11 比亚迪BEV和PHEV的对比

明年新势力车企的增长和生存挑战，一方面是特斯拉的价格可能会持续下降，随着车型的内饰“精装修”并且产能扩张下调整自己的定价；另一方面25万这个市场也有华为在折腾。新势力面临的普遍问题是——

· 高端化的堆料，对销量增长的边际效用较少。

· 价格往下打，成本如何控制。

· 特斯拉和比亚迪还在短兵相接开始打一架了。

2023年对于新势力来说，挑战来自方方面面，确实不好干！

图12 高端的新能源汽车市场

小结：

我是觉得2023年这个节点可以对整个市场做个判断，然后根据不同分价位段的市场做一个估算。大家可以做一个零售数据预估，从2022年的504-518万台（可能会更高点）飙到什么位置呢？

图｜网络及相关截图

作者简介：朱玉龙，资深电动汽车三电系统和汽车电子工程师，著有《汽车电子硬件设计》。