近期，摩根士丹利发布了中国汽车与共享出行的研究报告。报告预测，2026年中国乘用车全年销量将会下跌5%，如果不考虑出口的增幅，国内市场甚至要跌破7%。

不止摩根士丹利，多家咨询机构对于2026的中国汽车市场的判断，都不乐观。标普全球预测明年新车市场下跌2.2%，乘联会秘书长崔东树预测乘用车预计下跌2.1%。

毫无疑问，2026年将会是中国汽车市场竞争更为惨烈的一年，但混乱就有机会，怎样在变动的市场，看清趋势，挖掘机会，才是更值得关注的问题。

近日，中汽协、乘联会零售量最新数据显示，11 月大三排SUV市场里，纯电的销量超过46,209台，纯电大三排SUV销量环比上升16%，创历史新高。而增程销量29,902台，持续遇冷，连续5个月同比下滑。燃油销量22,398台，下滑也比较明显。继9月首次超过增程、燃油、插混后，纯电大三排销量已连续三个月排名所有动力形式榜首。

这其中，在12月18日，蔚来全新ES8在89天内交付量突破3万台，创下了40万元以上纯电车型，交付破3万的最快纪录。

40万级，纯电车型，月均过万，这三件事结合在一起，在中国开辟新能源汽车市场以来，从未发生过。而这张“成绩单”的背后，代表着中国高端车消费者消费心理的变化，也预示着中国汽车市场的发展趋势。

2025年中国汽车市场有哪些转变？

回顾2025年的中国汽车市场，最显著的趋势之一，就是“高端化”。

9系列的大三排SUV集中上市，不少品牌都在今年发布了5米以上的大尺寸SUV；中国豪华轿车市场实现突围，开拓了新的增长曲线；高品质精品小车，也挖掘到了独特的市场机会。“高端化”即是政策导向的趋势，也是中国新能源摆脱低价内卷，追求高附加值的良药。

为什么会有这样的趋势？我们认为，答案就在中国高端车市场的三个“不可逆”上。

首先是市场层面，消费理念的不可逆。

在燃油车时期，汽车不仅是代步工具，更是身份、财富的象征。而随着传统豪华品牌燃油车保有量增加，以及受到了中国新能源车的冲击，导致的燃油豪华车价格体系崩塌，品牌价值在用户的购车决策中，进一步弱化。

因此，中国的高端车消费者，在整体经济大环境的影响下，消费理念转向了务实、悦己、为家等关键词。这一消费理念的变化趋势，在今年推动了大量三排座SUV出现，成为很多品牌“价值向上”首先要布局的市场。

其次是用户层面，用车体验的不可逆。

当下中国汽车消费者的增换购，油车转电车占据绝对主流，而电车转油车却只占少数，除了保有量基数有巨大差异之外，电动车“一旦体验过就回不去”的口碑，也是重要因素。这种不可逆的体验，不仅发生在油车转电车的进程中，增程转纯电也在复现这一趋势。

2025年，中国汽车厂商的增程车，几乎都在做一件事儿：加大电池！大电池解决的，就是增程用户不忍用油，不得不频繁充电的痛点。事实上，在全国范围内，如今新能源车充换电基础设施已经非常多了，全国公共充电桩已超500万根，高速公路服务区充电桩覆盖率超90%，对于绝大多数纯电动车的用户来说，都是够用的。

大电池想挽留住的用户，其实就是正在流向纯电的那群用户，这一趋势，在一定程度上推动了类似 蔚来ES8(参数|询价)的纯电车型销量实现增长。

最后是行业层面，中国汽车高质量发展趋势的不可逆。

在“汽车强国”这个国家战略背景下，中国新能源汽车产业“向上”是必然趋势。因此，以科技驱动新能源汽车的高质量发展，这句话的“含金量”，会在接下来的市场竞争中，变得越来越高。也就是说，接下来竞争的关键，就是各大车企“技术底座”的稳固程度。

除此之外，2025年还有一个重要转变，就是对于新兴技术的传播和使用边界，有了更加严格的管控，尤其是在辅助驾驶领域。这一转变在一定程度上推动了行业对安全重视，也让车企在营销中，更加关注场景和体验的解释。

正是由于这三个“不可逆”，2025年的高端车市场，才催生了中国汽车市场可能是最有价值的机会——大三排SUV。

2025年1-10月，25万以上的汽车市场，大约有448万的市场容量，同比下滑3.1%，但这其中，新能源的渗透率却同比增长5.9%，也就是说，传统燃油车市场缩水，新能源车进一步渗透，燃油车用户“转换阵营”，越发坚决了。

在这个背景下，大三排SUV爆发式增长，覆盖插混、增程、纯电多种能源形式，这类车型主要面对家庭用户，抓住了中年大叔的升级换购的需求，并且发挥出让全家满意的ONE FOR ALL优势。10月份，大三排SUV月度销量规模已经达到了13万辆，甚至比整个微型车市场还要大。

而从今年下半年开始，以乐道L90、理想i8、特斯拉Model Y L、问界M8纯电版、蔚来ES8为代表的纯电三排座SUV，又迅速刺激了大三排SUV市场分化。11月份，在主流能源形式中，纯电大三排SUV连续三个月销量排名第一，超过增程、插混以及包含HEV的燃油车。“纯电大三排”的机会，真的来了吗？

大三排SUV的新机会为什么出现在纯电上？

在30万以上的豪华车市场，纯电车相比增程车，在销量上一直是处于劣势的。

因为增程车率先解决了，从燃油车转型过来的用户最关心的“续航焦虑”和“补能焦虑”问题，同时，相比同尺寸同配置的纯电车，增程车通常成本更低，价格也更低，并且，市面上有多台车型，验证了“增程高端化”的可行性，因此，增程车率先抢夺了豪华车新能源的主要份额。

而最近两个月的大三排SUV，纯电车反而比增程车卖得更好，核心原因，就是消费者逐渐意识到，增程器在购车阶段解决的焦虑并未消失，而是转移到了用车阶段。

首先，增程车主一旦体验过电驱模式的优势，绝大多数车主就不愿意在用油了，结果导致使用增程车反而要频繁充电，关注续航里程，依旧存在里程和补能焦虑。

其次，早期的增程和插混产品，受到电池技术的发展所限，电池的设计寿命并不高。高频次的充放电，加速了电池衰减，导致增程或插混车在满电时的纯电续航进一步缩短，甚至还会出现电池安全的焦虑。

此外，对于不少用户来说，增程车一年两箱油的使用频次，却需要为此付出额外的能耗成本，定期的保养成本，增程器启动时，还会带来噪音和振动的负体验，最终，反而成为了车主的心理负担。

中国消费者的平均换车周期为5年，从2018年增程车走向主流开始，大部分车主如今已经进入换购高峰期，由于这种“不可逆”体验趋势，纯电车型将会承接大部分增程用户的换购需求。今年，鸿蒙智行、理想等主销增程的品牌，也开始布局纯电大三排SUV，其实目的也是为了接住这一趋势，把用户继续留在自己的体系里。

所以毫无疑问，在大三排SUV市场，增程时代可能不再延续，但纯电时代一定正在到来。

蔚来全新ES8通过什么方式开拓了市场？

蔚来全新ES8能够热销，带动大三排SUV市场火热，核心原因并非增程消费者的购车需求发生了改变，而是蔚来全新ES8“打铁自身硬”所产生的结果。

首先，蔚来全新ES8将纯电车的空间优势，更加明显地展现出来。

2025年，是前备箱价值认知“从无到有”的一年。从乐道L90开始，纯电大三排的空间利用率，就因为前备箱，变成了“人无我有”的显性价值。前备箱不仅潜移默化地影响着用户的使用习惯，也影响了这一市场的配置趋势。

随后发布的全新ES8，将原生纯电平台的空间优势，挖掘得更加极致。除了拥有跟乐道L90类似的前备箱之外，还拥有第三排130度的大躺角，不需要踏板也能一步迈入的地台以及“6人12箱”的装载能力。二排座椅横向可调，还能让这类车，在商务出行时，也能掌握好彼此的距离感。

其次，蔚来全新ES8的补能问题，完全不是问题。

超500万根的公共充电桩，超90%高速公路服务区充电桩覆盖率，减缓了纯电出行的补能焦虑。但多数人对纯电车在外补能的抗拒感，并非来自于能不能充上电，而是来自于能不能有比较好的充电体验。

目前，第三方充电桩充电速度有快有慢，充电环境良莠不齐，每次充电还要注册账户，预付缴费等等，这些都是不好的使用体验。

而蔚来的补能体系，无论是在数量还是在体验上，毫无疑问都是所有车企的顶级水准：3,627座换电站，27,573根自营充电桩，再加“一键加电”等补充应急性服务，可充可换可升级，省时省心不繁琐，这种补能体验，也是蔚来能够连续打造热门纯电大三排SUV的重要基础。

最后，蔚来全新ES8是蔚来11年打造的12项全栈技术，收获结果的车型。

如果我们来看目前市场上能够热销的纯电大三排，乐道L90、问界M8、Model Y L、蔚来ES8，无一不是核心技术自研，产品全面无短板的车型，消费者从增程流向纯电的理由，绝不仅仅是增程不够好，恰恰是因为纯电能够更好。

2026年的中国市场会有哪些趋势？

如此来看，蔚来全新ES8的市场表现，是供应端和消费端共同变化的结果。这也为中国汽车品牌，在即将到来的2026年，提供了“向上发展”的参考逻辑。

首先，核心逻辑一定还是技术驱动，加大研发投入，夯实技术底座，是高端化的必经之路。在体现用户价值的核心技术上，找供应商赋能，是与顶级车型快速缩短差距的方式，但制定技术标准的话语权，还要掌握在自己手上，只有技术武器库足够丰富，才能够应对消费趋势的转变。

同时，大三排SUV的市场，正在变得非常拥挤，如果这个领域的开创者，都失去了市场竞争力，那就意味市场接近零和状态，需要拓展新的机会。抓住消费趋势，做好产品定位，就显得尤为重要，战略判断要比战略定力更重要。

最显著的表现，可能就在增程大三排SUV市场。增程电池越大，市场分化越快。明年，60度电以上的增程或者插混车型，会爆发式增长，甚至还有搭载80度电池的产品，大电池增程的趋势并非技术在发展，而是行业在内卷。因为电池越大，增程器价值越低，注重价值的高端车用户，就越容易产生分化。

写在最后

成熟的汽车市场才能孕育出全球领先的汽车产业，欣慰的是，中国高端车市场，正在展现出越来越多成熟的标志：比如法规完善，增速放缓，消费者更加理性务实，汽车厂商也从“拼流量、抢份额”逐步转向了“拼价值、求利润”。

增程大三排SUV的黄金时代，代表了中国新能源产业高端化的重要一步，但我们不能只有这一步，也不能停在这一步。

蔚来全新ES8的市场表现，又开辟出了纯电大三排SUV的机会，为中国新能源汽车向上的道路，提供了又一个可以参考的增长案例。而这个市场，很可能就是我们走向市场成熟，走向多能源协同发展的下一步。